强势爆发!“大黑马”出现了

文章正文
发布时间:2024-05-19 09:51

【强势爆发!“大黑马”出现了】近日,周期股持续走强。随着夏季温度升高,迎峰度夏的关键时刻即将来临,电力板块也成为了热门的“领跑”板块,引得多家知名公私募机构争相布局。某私募基金人士称,电力板块拥有多重优点,一是水电业务稳定的现金流支撑;二是火电业务提供利润率爆发弹性;三是绿电等成长性业务提供增速。


K图 600886_0


K图 600900_0


K图 600023_0

  近日,周期股持续走强。随着夏季温度升高,迎峰度夏的关键时刻即将来临,电力板块也成为了热门的“领跑”板块,引得多家知名公私募机构争相布局。

  某私募基金人士称,电力板块拥有多重优点,一是水电业务稳定的现金流支撑;二是火电业务提供利润率爆发弹性;三是绿电等成长性业务提供增速。

电力板块强势爆发

  5月13日,电力板块成为市场上涨的“急先锋”之一。数据显示,该板块收涨1.78%,甘肃能源西昌电力明星电力乐山电力等个股竞相涨停,而长江电力中国核电华能水电以及国投电力等龙头公司也较为坚挺。

  今年以来,有色、煤炭、油气等周期股赛道强势走高,有色赛道的上涨主要依赖大宗商品的驱动,而煤炭石油等能源类板块则凭借高股息受追捧。前期“默默无闻”的电力股近期开始发力,并逐渐处于领跑地位,其中火电、水电表现更为强劲,绿电则稍逊一筹。

  某公募基金人士称,电力股上涨主要受煤炭价格下跌、夏季用电高峰来临,以及业绩大幅回暖等影响。相比有色股,电力股除了业绩成长,还有更稳定的分红历史,多重优势叠加,使其有望冲破2022年创造的高位。

  不少知名公私募机构一季度已提前重仓“埋伏”电力股。Wind数据显示,截至一季度末,行业龙头股长江电力获得601只公募基金重仓持有10.85亿股。数据显示,一季度该股被加仓了3.24亿股,股价上涨6.81%,四月至今股上涨2.77%。

  浙能电力国投电力一季度也分别获公募基金加仓1.46亿股和0.84亿股。从公募基金的持仓总量来看,两家公司分别被持有2.74亿股和2.48亿股,而从今年以来的涨幅来看,浙能电力累计上涨近40%、国投电力累计上涨超20%。

  从具体的公募产品加仓来看,广发策略优选、华安安信消费服务和兴业兴睿两年持有均在一季度买入超2000万股浙能电力,百亿规模以上的银华富裕主题则买入3000万股国投电力,而加仓长江电力的产品多为指数型基金。此外,中国核电皖能电力也在一季度被公募基金加仓超2000万股。

  一些百亿私募一季度也在积极加仓电力设备股。例如,高毅资产旗下的高毅任昊优选致福私募基金新进近800万股东方电气;合远基金则新进约267万股海兴电力

  排排网财富研究部副总监刘有华表示,电力板块走强主要是受益于多方面的利多因素共振推动。一是供需关系改善,经济的持续回升向好叠加AI正处于蓬勃发展阶段,有利于推动电力的需求不断增长;二是板块特征符合当前市场风险偏好,电力板块具有业绩确定性高、分红能力强的特点,受益于国企改革,板块具有较高的投资价值;三是盈利弹性空间提升,2024年来煤炭价格整体呈现下跌趋势,降低了火电企业的运营成本,从而提升了整个电力板块的利润水平。

把脉电力股后续走势

  近日,国家能源局印发《2024年定点帮扶和对口支援工作要点》,部署了全年工作目标和重点任务,政策的支持和重视,带动了投资者对电力板块的信心提升。

Q

  水电、火电和绿电后续谁能涨得更好?

A

  刘有华认为,这取决于市场需求、政策扶持、技术进步以及成本变化等多方面的因素。总体来看,绿电因其清洁和可持续性,在环保和可持续发展的背景下,长期增长潜力更大;火力和水电因技术成熟和成本优势,在当前电力市场中仍然占据重要地位,同时也是电力供应的重要保障。

Q

  电力股这轮走势能持续多久?是否能创新高?相对于2022年5月至9月的那轮涨势有何新变化?

A

  华东某私募人士称,电力股这轮上涨的原因和之前不同,虽然爆发性弱些,但持续性更强。作为红利板块的一部分,预计在中期可以维持上涨的趋势,有希望创出新高。

  黑崎资本首席投资执行官陈兴文表示,与2022年5月至9月的涨势相比,这轮涨势有以下新变化:新能源发电业务增长、政策环境变化、市场需求增加以及投资者预期变化。

  陈兴文认为,“冬炒煤夏炒电”的传统思路在当前市场中依然适用,这反映了季节性因素对电力板块的影响。与2022年相比,新能源发电的比重提升,政策环境更为有利,市场需求增加,投资者预期更加乐观。但需要注意的是,电力股走势的持续性受多重因素影响,存在不确定性。投资者应关注行业动态,理性投资。

(文章来源:中国证券报)

文章来源:中国证券报 责任编辑:126

原标题:强势爆发!“大黑马”出现了

郑重声明:东方财富发布此内容旨在传播更多信息,与本站立场无关,不构成投资建议。据此操作,风险自担。

举报

东方财富网

分享到微信朋友圈

打开微信,

点击底部的“发现”

使用“扫一扫”

即可将网页分享至朋友圈

扫描二维码关注

东方财富官网微信